Долговой кризис. Основные события

Обострение ситуации оказалось настолько тягостным, что встал вопрос существования еврозоны как таковой.

О сверхсложной ситуации свидетельствуют оценки наиболее влиятельных стран валютного объединения. В частности, канцлер Германии Ангела Меркель сказала: "Охваченная долговым кризисом Европа переживает самый тяжелый период со времен Второй мировой войны и должна сплотиться". В свою очередь из-за проблем в греческой экономике, Президент Франции Николя Саркози заявил: "Включение Греции в Еврозону десять лет назад было ошибкой".

Знаковые события 2011 года:

3 мая 2011. Международный валютный фонд и Европейский союз приняли решение о выделении Греции международного кредита на сумму 110 миллиардов евро. Это стало ответом на ухудшение ситуации в стране, которая страдает от рекордно большого государственного долга (более 146% ВВП) и увеличения дефицита госбюджета.

2 августа 2011. Решение об увеличении верхнего предела государственного долга США ждал весь финансовый мир. Биржи, ожидая новостей из-за океана, следили за голосованием Палаты представителей и Сената США. В результате, высший законодательный орган страны принял решение о повышении лимита госдолга США. Следовательно, лимит госдолга в 14,3 триллиона долларов в два приема будет повышен до 2,4 триллиона долларов, почти на эту же сумму (примерно на 2,1 триллиона долларов) в течение 10 лет будет сокращено госрасходы.

4 августа 2011. Аналитики агентства Bloomberg опубликовали статью, где указывают на большие проблемы двух больших экономик ЕС - Испании и Италии. В частности, доходность по облигациям этих стран подскочила до рекордного с 1999 года уровня. Так, доходы итальянских облигаций повысились до 6,26%, а испанских - 6,46%. При этом, эксперты не исключают возможного "​​греческого" ​​сценария, ведь вероятность дефолта Италии составляет в ближайшие пять лет 27%, Испании - 30%.

6 августа 2011. Впервые в истории международное агентство Standard & Poor's понизило кредитный рейтинг США до уровня "АА +". По мнению аналитиков агентства, причина снижения рейтинга заключается в опасности роста дефицита бюджета страны. По их мнению, эффективность американской финансовой политики несколько уменьшилась.

28 августа. Цена золота повысилась впервые до исторического максимума - 1900 долларов за тройскую унцию. Такая тенденция связана с тем, что инвесторы пытаются сохранить свои финансы от возможного обесценивания доллара, евро и падения котировок акций.

22 сентября. Обвал на мировых биржах. В частности, наибольшее падение зафиксировано на российских торговых площадках. За один день котировки РТС упали на 8,66%, а на ММВБ - 7,82%. Акции крупнейших российских компаний потеряли в цене более 17%. Основная причина обвала бирж - снижение цен на нефть.

4 октября 2011. В Европе на грани банкротства оказался бельгийско-французский банк Dexia. Ситуация обострилась после того, как агенство Moody's заявило, что Dexia оказался перед огромными проблемами с ликвидностью и не может продолжать капитализацию на международных рынках. Для спасение финучреждения были привлечены правительства Франции и Бельгии, которые пообещали сохранить банк на плаву.

6 октября 2011. Банк Англии выделил дополнительные 75 миллиардов фунтов на стимулирование экономики страны. Таким образом, британский центробанк возобновил программу "количественного смягчения", предусматривающую выкуп активов для защиты экономики Великобритании от долгового кризиса.

14 октября 2011. Standard & Poor's понизило долгосрочный суверенный кредитный рейтинг Испании на одну ступень - с "AA" до "AA-". Свое решение в S&P объясняют как макро-, так и микроэкономическими причинами. При этом, 19 октября Moody's тоже понизило суверенный кредитный рейтинг Испании с "Aa2" до "A1", прогноз по рейтингу - "негативный".

15 октября 2011. "Большая двадцатка" написала план спасения мировой экономики. Министры финансов и главы центробанков договорились поддержать увеличение капиталов крупнейших банков мира. Документ предусматривает создание с 2016 г. дополнительного капитального буфера, который будет колебаться от 1% до 2,5% от объема банковских активов, свыше минимума в 7%, утвержденного в 2010 году для всех банков.

27 октября 2011. Главы стран ЕС на саммите ЕС в Брюсселе достигли соглашения с частными кредиторами Греции о 50% сокращении ее долга. Соглашение позволит списать около 100 миллиардов евро. Кроме этого, стабилизационный фонд ЕС (EFSF) будет увеличен примерно до триллиона евро. Средства привлекут из внешних источников.

11 ноября 2011. Итальянский парламент принял программу государственной экономии. План включает пакет ключевых экономических реформ, направленных на предотвращение банкротства Италии, в том числе предложения о продаже государственных активов и либерализации услуг. После утверждения программы правительство Сильвио Берлускони ушло в отстал. Новым премьер-министром страны стал Марио Монти, который заявил, что необходимо убедить кредиторов Италии в том, что страна сможет преодолеть все финансовые неурядицы .. Перед этим агенства Fitch, Standard & Poor's понизили рейтинги страны и ряда банков.

13 ноября 2011. В Греции появилось новое правительство. На нового премьера - Лукаса Пападимоса - возлагают большие надежды, ведь он бывший руководитель Национального банка Греции и вице-президент Европейского центрального банка. Сейчас новые власти страны борются за новый транш от МВФ и ЕС, что может спасти Грецию от объявления дефолта уже в конце этого года.

19 ноября 2011. Международные рейтинговые агенства предупредили власти Франции о снижении рейтингов. Так, в годовом отчете Moody's, посвященном французской экономике, говорится, что это может произойти, если правительство страны не достигнет успеха в проведении финансовых и экономических реформ. Кроме того Standard & Poor's заявило, что суверенный рейтинг Франции может быть снижен в случае, если ситуация в экономике будет развиваться по неблагоприятному сценарию.

30 ноября 2011. Агенство Standard and Poor's понизило рейтинг 15 крупнейших банков США и Евросоюза. Показатели американских Bank of America, Goldman Sachs и Citigroup понижены с "А" до "А-". В Европе пострадали британские банки: рейтинги HSBC и Barclays понижены с "А+" до "А".

1 декабря 2011. Совет Евросоюза утвердил бюджет на 2012 год. Расходная часть составит 129 миллиардов евро, на 2% больше, чем в текущем году. Основной финансовый документ уравновешивает жесткие ограничения и финансирования мер стимулирования экономического роста.

9 декабря 2011. Европейский центробанк снизил учетную ставку на 0,25%. Отныне она составит 1% - это рекордно низкое значение показателя.

9 декабря 2011. Швеция надолго отложила введение евро. Долговой кризис в странах валютного союза произвела на шведов крайне неприятное впечатление, заявил министр финансов страны Андерс Борг. При этом чиновник отметил, что он не является евроскептиком и допускает вход Швеции к союзу в отдаленной перспективе.

12 декабря 2011. В Евросоюзе начал действовать новый акт стабильности. "Этот пакет дает нам столько инструментов, сколько необходимо, чтобы гарантировать бюджетную дисциплину и стабилизацию европейской экономики, чтобы предотвратить новый кризис", - заявил заместитель председателя Еврокомиссии Олли Рен.

15 декабря 2011. МВФ выделит Ирландии 3,9 миллиарда евро. Средства будут предоставлены в рамках одобренного европейскими партнерами страны пакета финансовой помощи. А 6 декабря МВФ согласился предоставить Греции транш в размере 2,2 миллиарда евро.

16 декабря 2011. Fitch понизило рейтинги шести крупнейших банков мира. Так, низкие рейтинги присвоили американским банкам - Bank of America и Goldman Sachs, французскому BNP Paribas, немецком Deutsche Bank, британскому Barclays и швейцарскому Credit Suisse.

19 декабря 2011. Польша, а со временем и Норвегия согласились выделить МВФ кредит на шесть и семь миллиардов евро соответственно.

19 декабря 2011. Испания приняла бюджет на 2012 год, который значительно сокращает государственные расходы и уровень инфляции, в частности, на 16,5 миллиарда евро. По словам премьер-министра страны Мариано Рахой, к 2012 году дефицит бюджета Испании должен сократиться до 4,4% ВВП, а к 2013-му - до трех процентов.

20 декабря 2011. Португалия получит почти три миллиарда евро от МВФ. Теперь страна должна получить от МВФ с учетом третьего транша 13,6 миллиарда евро.

21 декабря 2011. Европейский центральный банк на аукционе предоставил банкам ЕС трехлетние кредиты на общую сумму 489 миллиардов евро. В аукционе приняли участие 523 кредитных учреждения. Кредиты предоставляются по ставке, равной текущей базовой ставке ЕЦБ - 1% годовых.

21 декабря 2011. Парламент Франции окончательно одобрил правительственный бюджет на 2012 год. В бюджет включены ранее одобрены меры жесткой экономии, которые должны позволить сократить его дефицит до 4,5% ВВП в 2012 году.

22 декабря 2011. Агентство Standard & Poor's понизило как долгосрочный, так и краткосрочный суверенные рейтинги Венгрии с уровня "BBB-/A-3" до "BB + / B".

23 декабря 2011. Агентство Moody's понизило суверенный рейтинг Словении в национальной и иностранной валюте с "Аа3" до "А1", прогноз - "негативный".

30 декабря 2011. Экономика Бельгии вошла в стадию рецессии. Об этом заявил глава Нацбанка страны Люк Коэн. Он считает, что динамика ВВП Бельгии, который в третьем квартале снизился на 0,1%, вступит в отрицательное значение в четвертом квартале в 2011 году и в первые три месяца 2012 года.