Пару слов о депозитах

Буквально пару месяцев назад финансово активные граждане Украины, ожидая очередную погоню банков за гривней, подумывали о перспективах использования новогодних банковских программ. Однако, декабрь весьма подпортил многолетнюю тенденцию по новогодним бонусным вкладам. Большая часть потенциальных вкладчиков припрятала деньжата до лучших времён. И тут грянули события, которые привели к смене власти, резкому проседанию гривны и фактической потери Крымского полуострова. Многие не на шутку испугались и кинулись досрочно опустошать уже имеющиеся вклады. Нельзя сказать, что это самое умное решение, особенно если вклад был в иностранной валюте. И всё же, поведение вкладчиков очень даже понятно. На сегодняшний день конфликт между Украиной и Россией в весьма активной стадии конфронтации.

В целом ситуация в стране выглядит не столь радужной, как нам бы хотелось. Практически все действия новой власти демонстрируют отсутствие чёткой программы выхода из финансового кризиса. То есть, члены правительства не знают как или не хотят предпринимать шаги по изменению сегодняшней ситуации. Вопросы борьбы с коррупцией, откатами и массовым хищением бюджетных средств остались практически в прежнем виде. Казна пуста, груз социальных выплат практически неподъёмен, бизнес климат неблагоприятный, курс национальной валюты оставляет желать лучшего. Инвестиционные вливания близки к нулевой отметке. Обещания финансовой помощи от МВФ, ЕС, США и Японии под большим вопросом. Куда и как будут использованы такие средства - тот ещё вопрос. Перспективы далеко не самые радужные.

Реформы правительства в сфере финансов до боли напоминают инициативы "папередникив". Среди наиболее одиозных проектов - возможность налогообложения депозитов населения. На данный момент инициатива Министерства Финансов выглядит следующим образом:

1) налогом будет облагаться не вклад, а доходы по нему
2) с процентов будет взиматься налог на общих основаниях, то есть 15-17%
2) под действие закона попадут вклады от 100 тыс. грн.

С одной стороны потеря почти пятой части от процентов по крупному депозиту не такая уж и существенная. А с другой, где гарантии, что завтра порог не будет снижен до 50, 25 или даже 10 тысяч. Кроме того, такое серьёзное регулирование имеет плохую тенденцию подмачивания и без того неблаговидной репутации НБУ и МинФина. Сегодня обложили налогом, а завтра вклады в валюте станем гривной возвращать? Так недолго вернуться к "арбузовщине".

К чему, собственно, может привести внедрение в жизнь такого проекта? Во-первых, такое нововведение обязательно простимулирует отток вкладов. Во-вторых, банки будут вынуждены повысить ставки по депозитам на некий нивелирующий коэффициент. В-третьих, в цене вырастут и без того заоблачно дорогие кредиты. То есть, количество вкладчиков упадёт, кто-то начнёт выводить средства в экстренном порядке. В условиях угнетённой финансовой обстановки это способно спровоцировать падение мелких и средних банков. Финансовые учреждения будут просто вынуждены повторить декабрь 2012 года, когда по депозитным программам в гривне ставка доходила до 30% годовых. Само собой, что чем дороже кредитные ресурсы, тем выше ставки по займам. Так, если сегодня в большинстве учреждений реальная стоимость потребительских кредитов составляет 50-60%, то она вырастет, и не на 2-3 процентных пункта, а на добрых 5-10%.

Если к этому добавить прочие "проекты" МинФина - повышение акцизов на топливо, мазут, радио частоты, аренду земли и ресурсов и т.д. - то можно смело прогнозировать, что в ближайшем будущем "улучшение" может сильно ударить по большинству населения Украины, и непризнанной КНДР (Крымской Народной Демократической Республике). Конечно, хочется верить в благоразумие новых властей, но, продемонстрированные ими шаги пока не добавляют оптимизма в светлое будущее.

Собственно, теперь мы можем рассмотреть интересующий нас вопрос о том, что делать со своими текущими и потенциальными вкладами? Прежде всего, для себя следует чётко выбрать путь: депозит в банке или хранение наличности. В любом случае вы будете рассматривать валюту. Печальный опыт последних десятилетий ненавязчиво подсказывает, что валютные (а ведь есть ещё золото, произведения искусства, монеты, акции и т.д.) сбережения лучше всего разделять по старому доброму принципу 20/80. То есть, 20% от суммы должны быть в национальной валюте и 80% в иностранной (желательно не одной). Какой-то запас национальной валюты жизненно необходим. Бывают разные ситуации, когда нет времени на обмен и ликвидность будет залогом благоприятного разрешения вопроса.

В свете нестабильности отечественной экономики, систематической инфляции и проседания гривны вполне логичным будет сбережение основной массы наличных средств в иностранных валютах. Это может быть как американский доллар, так и европейское евро или любая другая, популярная в мире валюта. Однако, сейчас не самое лучшее время для такой альтернативы, как российский рубль. Итак, если у вас уже есть вклад, на мой взгляд, не следует спешить и в срочном порядке досрочно расторгать договор. Во-первых, вы полностью потеряете проценты, а во-вторых, даже при введении упомянутого выше законопроекта налог будет начислен только на часть прибыли. При этом, не лишним будет напомнить, что депозит - это средство накопления и сбережения, а не заработка. Если вы думаете заработать путём размещения крупных вкладов в гривне - вы рисковый человек.

В более долгосрочной перспективе, от полугода и далее, я бы рассматривал только частичное размещение средств в банках. Риски как никогда высоки. Правительство, в прямом смысле слова, может начать охоту на ведьм. Уже есть информация о списке 50 банков, которые заподозрены в том, что работали на "семью". Если это подтвердится, шансы на дальнейшее успешное существование этих структур под большим вопросом. В случае чего, получить рефинансирование от НБУ таким банкам будет очень проблематично. Первыми в прицел силовиков попадут крупные государственные банки - Ощадбанк, Укрэксимбанк и Укргазбанк, которым это будет в общем-то и не страшно. Они всё-таки государственные. А вот все прочие банки "семьи", им вряд ли светит безмятежное существование. Словом, точно не стоит размещать новые вклады в таких учреждениях, как Укрбизнесбанк и Всеукраинский банк развития. Кроме того "около семейными" традиционно считают Фидобанк, Финбанк, Пивденкомбанк и Банк "Рыночные технологии" (сегодня утром последний уже успели посетить представители СБУ). Не постигнет ли и их участь недавно слитых Брокбизнесбанка, Форума и Реал банка?